文章目录
- 一六大国有银行对比
- 两家和八家股份制银行的比较
- 三家与八家城市商业银行的比较
- 四七家农村商业银行比较
- 叶大爷的结论
【来源:财经大叔】
2021年10月中旬，2022年农商行培训辅导活动越来越多。2020年9月27日，金融大叔Noe发表了《2020银行开好头(第三部分):利率变化，完善产品设计》一文，主要分析了银行长期利率变化趋势，对比了近期四家机构的定期存款定价。
那么，从更大的样本量来看，目前各家商业银行的实际存款利率(平均付息水平)是多少？基于数据信息披露的完整性，财叔Nobu进一步从6家国有大行、8家股份制银行、8家城商行、7家农商行中选取29家上市机构(总资产和总负债均超过所有商业银行的70%，因此更具代表性)，对比其2021年上半年各项存款平均利率，以帮助专业人士设计和定价其2022年开业存款产品。
附图1
一六大国有银行对比
2021年上半年，工、农、中、建、交、邮六大国有大行存款平均利率分布区间为1.59%至2.11%；其中，最低的是农业银行，最高的是交通银行(详见附图2)；6家机构存款简单平均利率为1.75%，与去年同期持平(考虑到统计和计算方便，本文计算简单平均值，不进行更为精确的加权平均。两者有一定偏差，在此说明)。
别看分类，6家机构个人活期储蓄存款平均利率为0.37%，个人定期存款为2.91%，对公存款(包括定期存款和活期存款)为1.55%。其中，个人定期存款比去年同期有所上升，而其他两类存款则有所下降。
附图2
两家和八家股份制银行的比较
上半年，招商银行、浦发银行、兴业银行、中信银行、民生银行、光大银行、平安银行、浙商银行等8家上市股份制银行存款平均利率在1.39%-2.50%之间(详见附图3)。最低的是招商银行，最高的是浙商银行。8家机构简单平均存款利率2.06%，较去年同期下降17 BP。
别看分类，8家机构对公活期存款和定期存款平均利率分别为1.07%和2.71%；个人活期存款平均利率为0.58%，个人定期储蓄存款平均利率为3.14%。
附图3
值得一提的是，招行全部存款平均利率仅为1.39%，低于同期任何一家国有大行。主要原因如下。一是从“利率”来看，该行个人定期储蓄存款平均利率从去年同期的3.06%降至今年上半年的2.71%；二是从“量”上看，活期和定期占全部存款的41.02%和23.12%，活期和定期占全部存款的25.38%和10.48%，整存整取仅占全部存款的33.6%。
同期人民币存款占个人定期存款的29.31%，占企业定期存款的19.01%，合计48.32%。招行低成本的存款结构与其高度发达的理财等中间业务有关，这不仅提高了其中间收入的比重，也使得个人储蓄存款的定期比重非常低。
附图4
三家与八家城市商业银行的比较
上半年，上海银行、宁波银行、南京银行、成都银行、长沙银行、青岛银行、贵阳银行、江西银行8家样本机构的平均存款利率在1.82-2.69%之间(详见附图4)。最低的是宁波银行，最高的是贵阳银行。8家机构简单平均存款利率2.17%，较去年同期下降3 BP。
别看分类，8家机构活期和定期存款平均利率分别为0.95%和2.84%；个人活期储蓄存款平均利率为0.42%，个人定期储蓄存款平均利率为3.59%。其中，定期储蓄的简单平均利率比去年同期上升了4 BP，是四家上市商业银行中最高的。
除上述样本外，上半年，LPR报价银行之一的Xi安银行全部存款平均利率为2.60%，郑州银行全部存款平均利率为2.51%，均较低。四川银行全部存款平均利率为3.26%(其中个人定期存款平均利率为4.64%)，在商业银行中算是利率较高的机构。
附图5
四七家农村商业银行比较
2021年上半年，重庆农商行、紫金农商行、常熟农商行、苏州农商行、九台农商行、广州农商行、东莞农商行平均存款利率在1.88%-3.01%之间；其中九台农商行最高，紫金农商行最低(详见本文附图5)；7家机构简单平均值为2.15%(考虑到重庆农商行等下级机构规模较大，加权平均值会相对小于简单平均值)，较上年同期上升1 BP。
与国有大行的存款利率相比，7家上市农商行的私人存款业务“信贷分层”较为明显；例如，定期储蓄存款和活期储蓄存款的简单平均值之差为21 BP，活期储蓄存款的利率之差为18 BP，所有公司存款的平均利率之差为11 BP(两种存款的简单平均值分别为1.66%和1.55%)。
同时，即使都是上市农商行，总行机构和一般机构在“信贷分层”和操作上也有很大区别。如今年上半年，重庆农商行定期储蓄存款平均利率仅为2.63%，低于同期6家国有银行的简单平均水平，仅高于最低值2.28%(邮储银行)。同期常熟农商行和九台农商行的定期储蓄平均利率分别为3.38%和3.43%。
此外，瑞丰农商行、江阴农商行、张家港农商行、青岛农商行今年上半年存款平均利率分别为2.24%、2.30%、2.19%、1.96%；与去年同期相比，除瑞丰农商行下降3 BP外，其余三家均小幅上升。
附图6
叶大爷的结论
从上半年全部存款综合平均利率来看，六大国有大行、八家股份制银行、八家城商行、七家农商行上述四类机构的简单平均值分别为1.75%、2.06%、2.17%、2.15%，从存款利率角度一定程度上反映了不同类型商业银行的“信贷分层”现象；但样本城市商业银行略高于农村商业银行。主要原因是过去城市市场的竞争比农村市场更激烈。
从上半年存款平均利率的简单平均值变化来看，国有大行与去年同期持平，8家样本股份制银行和8家样本城商行的简单平均值分别下降了17 BP和3 BP，反映出整体存款市场的成本控制正在加强；而7家样本农商行的简单平均值却上升了1 BP，这可能反映了部分农村市场的存款竞争相对加剧。因此，后期不断提升存款营销能力和成本控制能力对很多农商行来说非常重要。
